| 酒鬼酒持股市值2.66亿元 在目前已公布中报的上市公司中，有83家上市公司成为社保重仓股，数据统计，在社保重仓的深市上市公司中，酒鬼酒获社保持股市值为26603.1万元。值得注意的是，酒鬼酒是社保2012年中期新建仓的深市股，本期社保持股数量达507.69万股。 公司是湖南省唯一的酒类上市公司，主营生产、销售酒鬼酒、湘泉酒、内参酒等系列白酒产品，公司主业规模突出，具备2万多吨的白酒生产能力。公司已形成了以内参酒、洞藏酒鬼酒为标杆型超高端产品、以新酒鬼为效益型主导核心产品、以新湘泉为覆盖型中低档产品的产品架构。 2012年半年报披露，2012年1-6月净利润大幅增长主要原因系销售收入大幅增长，产品结构中加大了中高档产品的销售力度，华东、华南及其他地区市场开发力度加大，成本费用得到有效控制，导致净利润大幅增长。 湘财证券表示，品质提升+产品结构清晰+品牌记忆唤醒+优质本土市场成就公司恢复性高增长。预计公司2012年至2014年收入分别为20.49亿元、31.35亿元、42.19亿元，对应的归属母公司股东净利润为5.66亿元、9.37亿元、13.38亿元，每股收益为1.74元、2.89元、4.12元，对应的市盈率为29.47倍、17.78倍、12.46倍，维持公司评级至"买入"，目标价约为81元。 双鹭药业创出今年以来新高 在目前已公布中报的上市公司中，有83家上市公司成为社保重仓股，其中，双鹭药业作为社保二季度重仓的深市上市公司技术形态良好。目前，该股均线呈多头排列，股价处于5日均线之上，且创下该股今年调整以来的新高37.02元。 数据显示，双鹭药业本期获社保持股1900.89万股，持股市值达61208.62万元。 从市场表现来看，自2010年11月10日该股调整至2012年1月17日后，该股重心逐渐有所抬升，2012年1月17日至今以来，双鹭药业区间累计涨幅44.94%，二季度以来至今区间累计涨幅就已达到38.18%，该股市场表现明显强于上证指数。目前，该股股价仍然处于5日均线之上，均线系统呈多头排列，最新收盘价为36.7元，上周累计成交额为50244.4万元，同时上周五盘中创出今年以来的新高达37.02元。 公司是我国基因工程药物行业的骨干企业，主营业务为肿瘤、心脑血管疾病、肝炎、器官移植领域的基因工程药、化学、生化药的研发生产。公司不断加强与各类海内外优势企业和研发机构的合作，内外兼收各类优势品种和项目，推进公司的国际化进程。 2012年中报披露，公司预计2012年1-9月净利润同比下降小于30%（上年同期净利润4.4亿元），原因系2011年有较大额处置长期股权投资收益。 丰富产品储备支持公司长期发展。东方证券预计公司2012年至2014年每股收益分别为1.32元、1.75元、2.26元，公司主要产品保持较快增长，储备品种均有很大潜力，参考可比公司估值水平，给予公司2012年32倍市盈率，对应目标价42.40元，维持公司"买入"评级。 招商地产 20机构给予买入评级 在目前已公布中报的上市公司中，数据统计，有83家上市公司成为社保重仓股，其中，作为在深市获社保重仓的招商地产，共有248家机构对其进行了评级，其中20家机构给予了"买入"评级。招商地产中期业绩报告显示，获社保增仓79.99万股至1649.99万股，持股市值增加8289.32万元至40474.32万元。 具有业绩拐点预期 公司为一家集开发、租赁、物业管理有机配合的、物业品种齐全的综合房地产开发管理公司。招商地产现在是招商局集团旗下唯一的房地产上市平台，而房地产业是招商局集团制定的三大核心产业之一。招商局集团是国家驻港大型企业集团，经营总部设于香港，业务主要分布于香港、内地、东南亚等极具活力和潜力的新兴市场。招商局业务主要集中于交通运输及相关基础设施建设、经营与服务(港口、公路、能源运输及物流)、金融投资与管理、房地产开发与经营等三大核心产业。 根据招商地产2012年中期业绩报告显示，主营业收入同比增长为24.58%；实现归属于母公司股东净利润同比增长-16.89%。每股收益0.7107元，每股净资产12.4元，每股公积金4.8838元，每股未分配利润5.9018元，每股经营现金流1.41元，净资产收益率为5.82%。 2012年4至6月，公司实现签约销售面积68.93万平方米，实现签约销售金额103.15亿元，1至6月，公司实现签约销售面积116.94万平方米，实现签约销售金额161.31亿元。 对此，中投证券表示，招商地产销售大幅超预期，提速发展持续。公司是龙头房企中唯一具有强烈的业绩提升拐点预期的公司，是行业调整中少有的处在自身发展通道中的高增长公司，股价仍未充分反映其真实价值及"提速发展"预期。独特的盈利模式与盈利高增长态势使其估值完全有能力向万科、保利重估净资产平价交易靠拢，继续"强烈推荐"。 机构看好转型成果初显 在市场表现方面，今年二季度以来，招商地产累计涨幅为2.83%，跑赢同期大盘，累计换手率为118.11%，目前该股最新动态市盈率为15.45倍。 2012年8月10日公司发布公告，股东大会审议通过公司未来三年（2012年-2014年）的股东回报规划。根据规划，公司将实施积极的现金股利分配，2012年-2014年，原则上将每年分配一次现金股利。公司每年以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的10%，且最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%。 进入8月以来，多家机构对招商地产的后市走势表示看好。爱建证券、银河证券、中金公司、中投证券、国信证券都给予该股"推荐"评级。包括申银万国、国泰君安、山西证券在内的机构则给予该股"增持"评级。此外，海通证券给予"买入"评级，并预计该股2012年至2013年每股收益为1.93元、2.51元。 其中，银河证券表示，招商地产虽然遭遇行业基本面面临寒冬，但是其积极求"变"或将使其后市发展再度迎春，给予"推荐"评级。并预计2012年至2014年每股收益为1.94元、2.35元、2.75元。国信证券则预计2012年至2014年每股收益为1.84元、2.12元、2.56元。 招商地产转型成果初显。财富里昂表示，公司销售面积上调之后，公司的经营性现金流提前实现。招商地产目前正处在转型当中，且旺盛的销售额印证了其转型的成功，同时考虑到公司未来经营性现金流都较为健康且为正，净负债率将在2012-2014年低于30%，现金分红的比例仍有有增加的可能，同时招商局集团未来将要注入到公司的土地储备仍有约100万平米，占公司现有可结算土地的9.5%，目标价从原来的27元上调到28.2元，上调其评级至优于大市。(证券日报) |
