久其软件:产品研发深化,互联网业务重要推进 类别：公司研究 机构：申银万国证券股份有限公司 研究员：刘洋 日期：2014-06-16 久其软件网站披露与和佳软件签署战略合作协议,产品线及客户协同。久其软件为国家部委和央企开发并销售报表管理、电子政务、商业智能和集团管控系统软件。和佳软件成立于1998年,为企业提供ERP软件、电子商务解决方案和互联网应用。双方产品线互补,客户资源可共享。和佳软件官方网站将合作描述为“相互把对方产品作为自己唯一的合作伙伴”。在双方技术与团队整合后,可为大中型企业提供从集团管控到下属企业综合管理的完整解决方案。 CMMI5认证肯定研发实力。6月11日,久其软件公告通过CMMI5评级认证,即软件能力成熟度模型集成的最高级别认证。在CMMI Institute网站中,已可验证公司通过CMMI-DEV v1.3 Maturity Level 5。该认证与上述合作表明公司研发实力达到国际先进水平,并仍尝试增强产品线。 互联网业务重要推进。6月13日,公司公告与自然人王宏斌、曲天来成立控股子公司“小驿科技”。海南久其持有70%股权,两位自然人各持有15%股权。4月21日报告《互联网物流业务即将验收与推广》描述了互联网物流创新业务,小驿科技以公司形式解决其创新团队股权。公司形态易于接受投融资乃至单独上市,预计其它成形的互联网创新项目也将以子公司形式单独运营。4月21日报告描述的海南项目验收已在5月16日完成,预计新版本将于6-7月发布,并面向发货方与终端司机用户。 维持盈利预测与评级。预计2014-2016年收入为3.5、5.0、6.0亿元,净利润为0.83、1.02、1.21亿元,每股收益为0.47、0.58、0.69元。市值仅37亿元,维持“增持“评级。 |
