| 兴业证券分析师认为，公司2009年将维持20%-30%的增长，很多项目仍然处于投入状态，预计在2010年之后可以进入业绩加速增长的周期，给予“推荐”的投资评级。 分析师指出，PCR试剂仍是公司盈利重点，该品类产品目前覆盖了肝炎、性病、优生优育、遗传、呼吸道五大类共17个证，其中HBV和HCV占收入比例的50%左右，预计此项业务明年增长15%左右。另外，临检中心网络仍在建设期，广州临检中心的核心竞争力是高性价比、与当地医院合作紧密、物流配送系统快速便捷和持续跟踪的信息管理系统。公司正在进行各地布点，以投入较少、完全控股的方式建设各地的快速检验中心，完成网络布局。 分析师还指出，公司仪器业务稳步发展。子公司佛山达安医疗设备有限公司的产品覆盖了PCR、TRF、杂交以及代理仪器四个大类，公司该项业务收入预计2008年为2000万元左右。收入占比较大的是PCR仪器。公司最看好的是正在报批中的杂交仪DA8000，目前国内还是独家生产，下游医院的需求较为旺盛，估计2009年下半年开始可以贡献利润。同时，TRF将是2009、2010年增长亮点。公司的TRF试剂目前涵盖乙肝、甲功、性激素、产筛和新筛几个大类共39个证，其中乙肝五项估计将有较大的增长，对于业绩的贡献将在2010年有较大的提升。另外，中山生物明年将有恢复性增长。分析师预计2008-2010年EPS分别为0.23、0.29和0.38元。 |
