作为全国投资者最活跃的城市，深圳股市培训市场却在2012年遭遇灭顶之灾，一时间哀鸿遍野。曾经喧沸一时的深圳前十大培训机构，几乎一夜之间全部被取缔。 去年，深圳证监局协同公安相继对炼金术、股龙投资、金翰林、新财智等机构进行了专项打击。深圳法院系统也陆续审结10多起类似案件，涉及金额近亿元。 按照证监会新规，目前仅有88家合规有牌的证券投资咨询机构，而中国股市的投资者早已超过一亿。“这正是证券培训机构如雨后春笋般野蛮成长的重要原因。”深圳证券培训机构的多名业内人士向南都记者表示。 正如中国的新兴证券市场一样，证券培训机构也同样有“成长的烦恼”：过快的发展、过低的门槛、变形的营销，屡屡触碰着法律的边缘。看似放之四海皆准的炒股“圣经”，却成了投资者投诉的有力证据。深圳证监局有关人士无奈地表示：“如果只是讲课培训股票，我们并不会打击。但是很多机构都是通过卖软件推荐股票，代客理财，引诱、欺骗投资者上当，侵犯了投资者利益。”在监管部门的严打下，不少证券培训人士或被抓，或蛰伏，或转型，一度火爆的市场几乎猝死。不过，深圳大学金融研究所所长国世平教授接受南都记者采访时表示，监管层对股市培训市场一刀切式的做法有待商榷，至少应该让投资者有个学习的园地。 “炼金术”的野蛮生长 2012年，虽然是熊市，但不少股市培训机构依然采取裂变式的发展，为追求暴利，不惜触碰红线，非法获利。 为此，深圳证监局协同公安部门重拳出击，对从事非法证券咨询业务的机构进行了专项打击。陆续审结10多起类似的案件，涉及金额近亿元，机构12家，判处有期徒刑近百人，同时还有多起非法经营证券业务案件正在检察公诉和审理阶段。 “我们将整非工作重点确定为打击以股民学校形式开展的非法咨询、委托理财等活动。”深圳证监局有关负责人士介绍说，“去年以来，我们协同公安部门相继对炼金术、股龙投资、金翰林、新财智等以开办股民培训学校名义，从事非法证券咨询业务的机构进行了专项打击，其中股龙投资、金翰林涉案金额均超过5000万元。” 深圳庞大的股市培训市场，2004年兴起于炼金术，2012年落幕于新财智。 深圳炼金术正式名称为“深圳市炼金术投资教育发展有限公司”(下简称“炼金术”)，其公司创办人为宋文彪、邓秀夫妇。从2004年发展至2011年时，分公司遍布全国，号称深圳乃至全国最大的股市培训机构。 网上现存资料显示：深圳炼金术“是中国最早最专业的投资教育培训机构之一，致力于提高广大股票、期货投资者的实战水平”。自2004年开始影响华人地区数万名投资者，培养超过五千名专业操盘手，多次主办国际国内投资系列论坛，如吉姆·罗杰斯、戴若·顾比、胡立阳等均曾出席。 “宋文彪、邓秀夫妇最早在深圳股市培训界引入国际资源。”深圳股市培训人士介绍说，“他们当时很有眼光，这让后人无法超越。” 炼金术的国际路线，成为公司后来扩张发展的一个金字招牌。2004年12月23日，宋文彪远赴纽约，去罗杰斯家中拜访。2005年炼金术公司同样举办了技术派大师戴若·顾比的深圳报告。后又将号称“华尔街神童”的胡立阳请到深圳作报告。 南都记者现在依然清晰记得，当年成百上千的投资者激动地聚集在会场门外。会场内投资者的情绪已被依然谨慎看多股市的胡立阳调动得无比兴奋。但2008年，股市一泻千里。 “当年举办活动不赚钱。除了会场租金，门票基本不收费，胡立阳出场费用也不低。主要是做宣传活动，吸引股民。”炼金术原有关人士黄丽(化名)对南都记者说。 2011年，公司成立7周年庆典上，全国各地分公司的工作人员齐聚深圳，用行军打仗的激情上台拉练，大展才艺，数名学员还向宋文彪敬拜师酒，一片红火景象。宋文彪动情回忆创业艰辛时说：自己在期货市场败北后，痛定思痛，苦研并总结出来中国投资市场的一些规律，然后才办培训机构教给广大投资者。 黄丽回顾公司发展过程时分析说，炼金术早年能兴盛起来，有各种因素。要全面理性看待。“在股市比较疯狂的时候，一扎进去就赚钱。我观察，来学习的人，老年人约占10%，专职家庭主妇占20%左右。别小看他们，不少人都有投资经验，有自己的投资思想。剩下的是一些有资产的上班族，也有一些金融学专业科班出身的投资人士，个别是期货界投资人士。那时资本市场太容易赚钱。” 另外一个炼金术的原有关人士赵萍(化名)说：“其实，炼金术早期经营在行业内还算规范，主要是讲授一些股市投资理论，不是靠推荐股票和代客理财吸引投资者。每次讲课都有录像，现在查起来也很容易。后来，葛亮加入进来，因为是否要在讲课中荐股而和邓秀等高层发生激烈分歧。最后葛亮离开，另外与人合伙，创建了股龙培训，逐渐把市场做坏了。” 对公司当年的发展经营情况，黄丽回忆说，2007年公司年营业额大约在3000-4000万之间，利润估计不到1000万。 “公司一般的讲师工资收入高的月入3-4万。而邓秀、宋文彪属于核心人物，有独立研发能力，其实公司卖的就是两个人自己的产品。讲课时，对学员不打包票说一定会赚。后来其他的公司多是和讲师捆绑销售，一些机构开始急功近利。” 十大股市培训机构师出同门 随着炼金术发展壮大，深圳其他股市培训机构也借势而起。南都记者仔细盘查深圳众多股市培训机构成立历史的交叉往来，感到其中颇具江湖气息。 这些培训机构的创始人多数都和炼金术有关联，且基本每个创始人都是在演说家陈安之那里受过训。陈安之在演讲中推介其成功学时的疯狂，无形中传承给其弟子和追捧者。 在股市培训中，诸多创始人几乎不约而同把其中励志、销售模式的精髓，腾挪至股市培训上来。在各个培训学校内，投资者都能感受到类似打了鸡血般的传销式的激情文化。而其创始人多从市场实战中出身，并不具备金融科班出身的背景。很多讲师是从具有一定实战经验的学员中培养提拔出来，讲课往往颇具煽动性和蛊惑性。 “做培训的没有上过陈安之的课程，大家会笑话他的。深圳股市培训公司的老板，多数都是一个总裁班的，都互相认识。”有业内人士对南都记者介绍说，“他们多数都是做老板，不做讲师，也不需要金融专业背景。” 黄丽(化名)笑着说：陈安之做培训的理论很简单，容易复制。“有人总结说是：‘要成功，先发疯，头脑简单，向前冲。’我对这种文化感觉怪怪的，但是一些人有找到组织的感觉，后来一些乱七八糟的培训，有点像传销式样。但是做这种金融销售培训，还是需要点激励和激情，否则很难持续。” “深圳大体发展出了十大培训机构。前五大地位是按照时间先后顺序排列，后面就乱了，一般是按照规模排的。”深圳资深股市培训人士说。 据其介绍，排第一的肯定是炼金术。除了老板宋文彪、邓秀外，公司得力干将是李昕洋，她曾与陈安之团队号称“亚洲销售女神”的徐鹤宁合作，其老公是炼金术的高波。两人最后都做到市场总监的职位，之后均离开了炼金术。 排第二位的是亚太国际，创始人是澳门籍的陈霞，被业内称为“股坛侠女”。陈霞自称曾师从罗杰斯。自己也在炼金术交过上万学费学习过，认为邓秀的理论有实际的操盘价值。 第三位是诺德投资公司，创始人是老板吴承翰、缪友春，两人也均上过陈安之的课程。公司最后转让。吴承翰转做营销类别培训。第四位是陈振民等合伙创建的金翰林，公司前身是金思维。 第五位是肯诺行投资顾问公司，主要创办者为梁秋江。其最初主讲师为唐伟元，号称“深圳股王”。梁秋江接到南都记者电话时，表示自己目前已经取得了黄金分析师的资格，正在杭州为一些金融机构客户做黄金外汇的培训分析。“公司暂时休眠，深圳前海在做金融改革的试点，希望将来能做点事情。香港也有金融投资培训，现在国内金融业的培训应该加大力度。”他说。 “排在后面的主要是李锋、范永军、邹敏等创建的股市培训机构，其中第九位是葛亮创建的股龙，第十位是华融展业投资的新财智。”该业内人士对南都记者介绍说，“葛亮喜欢在培训课上靠推荐股票吸引投资者。他第一次被查后，经过斡旋顺利脱身，但在2012年被抓后至今也没有放出来。” 而新财智则以深圳为基地，在湖北、广东、江苏、河南、重庆、四川等6个省、市设立9家分公司，因为涉及非法经营证券业务犯罪，2012年惊动公安部，六省市公安机关参与侦破新财智系列案共100多起，抓获涉案人员120多名。 据公安部有关人士称，新财智以开设证券培训班、销售炒股软件等方式，非法经营证券投资咨询业务，涉及投资者2000多名，涉案金额5000余万元。 南都记者几经周折联系到数位新财智工作人员，他们对此事多噤若寒蝉，连称“什么也不知道”。 华融展业有关股东高管，也来自原炼金术高层。有关人士私下告诉南都记者：“华融展业最初投资480万创建新财智，后来陆续追加资金。但新财智是独立运转，至被查封前，账面已经没有资金，亏损1300万。公司负责人是王万宁，产品研发由余永权负责，余现在依然被关在深圳看守所。” “民间培训，哪家公司做广告没有煽动性，没有蛊惑性？否则怎么生存？”有深圳股市资深培训人士无奈地说，“本意是希望投资者在上涨时赚到更多的钱，下跌时能及时止损。没想到结果是这样。” 她分析认为，主要原因是炼金术在2010年盲目向全国推广，分公司迅速扩张。管理层一边在全国各地讲课，一边管理，力不从心。后来行情也不配合，公司开始从盈利到慢慢亏损，在2011年开始收缩，逐步关闭分公司。 |
