| 方大炭素（600516）(进入该股吧，新版行情)：公司是炭素行业龙头，现有炭素产能16万吨，占炭素行业总产能的29%，利润占行业59%。2008年7月完成定向增发，注入年产能60万吨铁矿资产，产业链进一步延伸。产能投放推动业绩增长。成都方大新建0.4万吨特种石墨电极厂将于2008年底达产，兰州方大新建4万吨石墨电极培烧生产线将于09年逐步达产，莱河矿业2009年新增产能20万吨。我们预计08-2010年实现石墨电极销量分别为16、20和25万吨，实现铁精粉销量60、80和85万吨，是业绩增长主要来源。公司产品结构由普通向超高功率石墨电极转型，盈利能力将有所提升。 进军核电站建设领域，2010年起有盈利贡献。公司与华能山东石岛核电有限公司、中核能源科技有限公司签订了高温气冷堆核电站示范工程炭堆内构件供货合同。预计2008年-2010年公司实现EPS分别为1.02、1.11和1.22元。公司三季度每股收益0.8元，每股公积金2.34元，每股未分配利润0.72元，三季报显示，泰信、广大保德信等入驻其中，在经济拉动内需的计划中间，环境保护成为一个主要内容，经济复苏计划不但是要拉动内需、恢复增长，而且要借机调整结构、改变增长方式。有报道称，国家发改委将计划在2009年一季度完成核电和风电的中长期规划调整工作，将大幅度提高2007年低国务院发布的相关规划的目标。为此，对于风电和核电设备的生长商来说，将引来达发展的机遇。若新规划能尽快出台并落实，相关上市公司方大炭素、川投能源和湘电股份逢低中线关注。该股年报业绩优良，公司进军核电，未来成长前景可以期待，价值严重低估，中线逢低坚决介入。 |
