A股收评｜去年“9·24”以来A500指数累计涨超48%，半导体板块集体爆发 9月24日A股三大指数集体上涨，截至收盘，上证指数涨0.83%，深证成指涨1.80%，创业板指涨2.28%，北证50涨2.03%。沪深京三市全天成交额23471亿元，较上日缩量1713亿元。全市场超4400只个股上涨。 板块题材上，半导体、光伏设备、游戏、国资云、房地产板块涨幅居前；旅游及酒店、银行、煤炭开采加工板块表现落后。 ETF方面，主要宽基午后强势拉升，同类成交额最大的A500ETF基金(512050)上涨1.40%。人工智能相关ETF全线爆发，芯片ETF(159995)上涨4.81%，人工智能AIETF(515070)上涨1.79%。聚焦光模块、PCB、服务器等AI算力硬件产业链低开后尾盘拉升，5G通信ETF(515050)上涨0.28%，创业板人工智能ETF华夏(159381)上涨0.30%。 今日，半导体板块集体爆发，华泰证券统计了全球32家半导体制造企业和20家设备企业业绩，表示2025全年半导体资本开支将同比增长14%，达到1480亿美元；全球设备市场规模则预计同比增长12%，达到1420亿美元的预测。机构认为：1)2025年下半年，中国市场有望继续先进工艺主导的投资周期，看好本土设备公司份额提升的投资机会。2)海外市场可能进入整体增速放缓的空窗期。建议关注，Intel等主要企业投资节奏的变化和AI需求相关的投资机会。 自去年“924”A股行情爆发至今，沪指累计涨超40%，A500指数累计涨超48%，深成指累计涨超65%，创业板指累计涨超108%。后市来看，中国银河证券表示算力板块依然处于业绩兑现阶段，以及相对较为适中的估值水平，下半年依然继续看好算力相关的PCB、国产算力、IP授权、芯片电感等。2026年或成为折叠屏市场复苏的关键年，苹果传闻中的折叠产品将有望带动整体品类的讨论度，并可能在软件交互与硬件设计层面带来新的思考，进一步活化市场需求。同时今年推出的新型可穿戴设备也有望推动市场复苏。随着AI+AR技术的成熟，智能眼镜有望成为继智能手机后的下一代主流计算终端。(每.日.经.济.新.闻) |
