保利地产(600048.SH) 低估值蓝筹股代表 数据显示，保利地产最新收盘价8.49元，最新市盈率仅7.46倍，估值优势极具吸引力。 从基本面来看，公司实际控制人中国保利集团是国资委直属大型国有独资企业，是一家从事贸易、地产、文化艺术、酒店管理等业务的多元化经营控股集团公司，公司作为保利集团地产业务的主要载体，未来将获得保利集团的支持，使公司在优质土地储备的竞争中具有较强优势。2013年期末公司品牌价值达到260.92亿元，同比增长23.4%，蝉联“中国房地产行业领导公司品牌”，连续四年荣获中国房地产百强企业综合实力第二名。 值得一提的是，房地产行业基本面正持续向好。第一，11月21日，央行宣布自2014年11月22日起下调金融机构人民币贷款和存款基准利率。多位业内人士表示，我国已经进入降息周期；第二，虽然近期楼市走势扑朔迷离，但一些大型房企拿地资金额却屡创新高，一定程度上显示房地产市场正逐步回暖。据统计，截至11月下旬，今年以来万科、远洋、华润等多家大型房企累计拿地金额达270亿元。专家预测，11月房企拿地金额有望突破300亿元。第三，在多地出台限购取消、限贷松绑等房地产利好政策之后，11月30日，国家发展改革委员会发布了《外商投资产业指导目录》修订稿并公开征求意见，新的目录进行了大幅度修订，几乎把过去针对外商投资房地产的限制类条款全都删去，这也传递了政府刺激投资回升的态度，利好整个房地产板块。 对于该股后市投资机会，申银万国表示，公司销售额创单月同比最高增速，销售均价好于同业，公司投资和销售成绩均体现龙头公司优秀的经营管理能力，在我国处于降息周期预期下，该股作为在新一轮牛市中将具备较大的市值提升空间，维持“买入”评级。预计公司 2014年至2016 年结算收入为 1127亿元、1392亿元、1681 亿元。维持公司2014年至2016每股收益 1.22元、1.49元、1.77元的盈利预测 . 东方能源 石家庄市供热龙头 数据显示，东方能源最新收盘价为13.53元，最新动态市盈率为8.64倍，昨日大单资金净流入10029.80万元。 公司是石家庄市最大的集中供热企业，根据市政府制定的规划，到2020年，采暖建筑集中供热普及率达到90%，工业热负荷集中供热普及率达到95%，石家庄市的供热市场仍将处于供不应求状况。 2014年8月份，股东大会同意公司以22119.71万元收购实际控制人中电投集团下属的易县新能源、沧州新能源100%股权(成交价格分别为7865.34万元、14254.37万元)。易县新能源、沧州新能源分别负责2万千瓦、5万千瓦光伏发电项目的管理运行。截至2014年6月30日，易县新能源、沧州新能源净资产分别为7422.85万元、11924.98万元。2014年1-6月份，以上两公司净利润分别为713.58万元、1924.98万元。本次收购预计将增加7万千瓦光伏发电装机容量。 业绩方面，公司2014年三季报披露，2014年1-9月份，公司利润总额16404.46万元，同比增长115.20%，主要是由于煤价降低使得公司热电业务利润增加、投资收益增加，同时，本期收购两个新能源公司新增部分利润所致。 从股东进出看， 公司2014年三季报披露，前十大流通股股东中8家基金、1家社保合持29492.75万股(上期无基金、券商等机构投资者)。其中，社保118组合持400.42万股。截至2014年9月30日，股东人教较上期减少10.32%，筹码集中度提高。(2277万股限售股于2014年7月31日起可上市流通). 投资策略方面，银河证券表示，光伏并表贡献利润，公司业绩大幅增长。光伏项目盈利平稳，热电四季度恢复正常，维持全年超过2.4亿元的业绩预测，预计2014年至2016年公司分别实现每股收益0.50元、0.68元和0.99元，维持“推荐”评级。 |
