三季度基金盈利逾二千亿 权益类占比超八成 金牛理财网研究中心何法杰 三季度在改革与转型预期、外部资产证券化预期以及沪港通引发的资金流入预期等多重利好的作用下，股票市场迎来大幅反弹，周期股以及热点题材板块尽数走强。债券市场也在短期资金利率持续下行的引导下走出一波快速上涨行情。天相数据统计显示，2131只（A/B/C分开统计，分级基金合并计算）公募基金共实现本期利润2109.54亿元。 以股票型、混合型为代表的权益类基金成为三季度市场反弹的主要受益者，其本期利润分别为1291.20亿元、506.48亿元，合计占比超过八成。其中，嘉实300ETF及其联接基金、华夏300ETF及其联接基金、50ETF、华泰300ETF等资产规模庞大的指数型基金在市场的快速反弹中成为盈利最为丰厚的一批产品，均在20亿元以上；主动偏股型基金同样以规模占据优势的中邮成长、华夏红利、广发聚丰等盈利居前，分别达到29.35亿元、17.53亿元、16.49亿元。 货币型、债券型、保本型等固收类基金同样获利颇丰，盈利分别达到198.55亿元、100.97亿元、18.56亿元。其中，天弘增利宝规模虽小幅下滑至5348.93亿元，盈利仍高达56.68亿元，在全部基金中持续居首；资产规模超千亿的工银货币、华夏现金盈利也均在10亿元以上；债券型基金则以对股票、可转债等配比较高的产品盈利居前，工银双利债券、民生转债优选、易方达安心回报等基金本期利润均在1亿元以上。 三季度全球资本市场窄幅震荡：美股在新高之后出现获利回吐；欧洲股市受经济持续弱势和乌克兰危机影响，表现较差；香港市场则受政策全面放松的预期落空的影响，波动较大。QDII基金整体亏损6.01亿元：嘉实海外以2.77亿元的利润远超同行；跟踪NASDAQ100指数以及投向债券资产的基金也普遍实现小幅盈利；而规模庞大、主投香港市场的南方全球、上投亚太、华夏全球则亏损均在2亿元左右。 从基金公司来看，85家基金公司无一亏损，权益类基金占据主导、有效资产规模领先的大型基金公司，如华夏基金、嘉实基金、易方达基金等，占据本期利润榜的前列，其盈利分别达到193.34亿元、146.13亿元、105.94亿元；部分业绩表现突出的中型基金公司，如华商基金、中邮基金盈利均超过50亿元；而次新基金公司，如华宸未来、圆信永丰、中信建投基金、永赢基金等，公募业务尚处于起步状态，盈利仅在0.1亿元以下。 仓位升持股集中度降 □本报实习记者徐文擎 天相投顾数据显示，纳入统计的701只基金在第三季度的整体持股仓位较二季度有明显提升，达到82.13%，但持股集中度有所降低；与此同时，债券资产占基金净值环比小幅下降0.98个百分点。业内人士认为，这与三季度A股市场走高有关，并且四季度A股市场还将延续结构性行情，低估值的成长性个股仍将被看好。 今年上半年由于债券市场走出一波牛市行情，机构纷纷撤离货币型基金和股票型基金转而加码债券型基金，而受到三季度A股市场持续走好等因素影响，基金持股仓位三季度环比增长近5个百分点，但持股集中度由二季度的49.78%下降至45.93%，说明更多绩优股票被纳入投资者选择范围。 具体看来，股票增持幅度较大的基金包括长盛电子主题、东吴新产业、东吴新经济、安信价值精选、新华优选、大成产业、大成消费主题、策略精选混合、民生经济成长、景顺中小创业板、富国环保、农银高增长、东吴阿尔法、国投医疗保健等，增仓幅度均超过20%，部分超过50%；而股票减持幅度相对较小，减仓超过10%的基金则分别为天弘永定、华泰量化、博时创业、大成内需。 目前持股仓位靠前的基金分别为新华成长、金元新经济、农银区间收益、农银研究精选、浦银红利、长信内需、华安主题、汇丰先锋、兴全轻资、大摩品质生活、富国天惠，仓位均超过94%；持股仓位超过90%的基金公司包括平安大华基金、德邦基金、纽银梅隆西部基金、国海富兰克林基金(微博)、摩根士丹利华鑫基金(微博)、华泰柏瑞基金。而持股仓位低于10%的基金分别为国投美丽中国、国联安通盈灵活、浦银盛世、中海积极收益、东方多策略、易方达裕惠回报、国联安安心、国联安新精选、华安新活力混合、招商丰盛稳增、国泰浓益、天弘通利混合、国泰民益、鹏华品牌传承、泰达养老A、安信鑫发优选、融通通祥一年、中欧优选、长城久恒、博时裕益混合、新华一路财富、国泰金泰平衡、汇丰2016。 |
