| 《决定》释放改革红利 十大主题勾画投资全景图 11月15日，《中央关于全面深化改革若干重大问题的决定》(下称《决定》)发布。《决定》由十六项60条构成，涉及到了行政体制、金融体系、财税体制、文化体制、生态文明、土地制度、城乡一体化等改革的方方面面，为中国未来十年的经济发展和社会进步指明了方向，更为近期走势疲软的A股市场释放出巨大的利好信号。 业内人士分析认为，《决定》提出了一系列的改革发展纲领，这些纲领将会透过多种实施细则渗透到十大重点领域之中，给A股市场带来丰富的投资机会。 主题一：单独二胎完善生育政策 《决定》明确提出：坚持计划生育的基本国策，启动实施一方是独生子女的夫妇可生育两个孩子的政策，逐步调整完善生育政策，促进人口长期均衡发展。 对此，海通证券指出，“单独二胎”政策的放开将带动母婴消费产品的需求增长，催生婴儿奶粉、儿童医药、纸尿裤、儿童玩具、教辅领域的投资机会。具体个股可关注，奶粉：贝因美、三元股份、光明乳业等；玩具：群兴玩具、高乐股份、骅威股份、星辉车模、奥飞动漫等；婴儿用品：卫星石化、江南高纤、中顺洁柔、北玻股份等等；婴儿护理：戴维医疗、博晖创新等；儿童医药：山大华特、太安堂、江中药业等。 主题二：进一步深化文化体制改革 《决定》明确提出：坚持以人民为中心的工作导向，坚持把社会效益放在首位、社会效益和经济效益相统一，以激发全民族文化创造活力为中心环节，进一步深化文化体制改革。 对此，有分析人士指出，投资者可从三主线掘金文化传媒板块。首先，是传媒运营等类公司，包括：华闻传媒、华谊兄弟、鹏博士、蓝色光标、光线传媒、华谊嘉信、华策影视等。第二，是文化出版类公司，包括粤传媒、时代出版、新华传媒、博瑞传播、出版传媒、天舟文化等。第三，是泛文化传媒概念类公司，如骅威股份、顺网科技等。 主题三：推进要素价格改革 《决定》明确提出：凡是能由市场形成价格的都交给市场，政府不进行不当干预。推进水、石油、天然气、电力、交通、电信等领域价格改革，放开竞争性环节价格。政府定价范围主要限定在重要公用事业、公益性服务、网络型自然垄断环节，提高透明度，接受社会监督。完善农产品价格形成机制，注重发挥市场形成价格作用。 对此，分析人士指出，可关注油改、电改、天然气价改等等领域的改革。油改方面，可关注中海油服、恒泰艾普、广汇能源、中国石化、上海石化等个股。天然气改革方面，可重点关注大通燃气，长春燃气，陕天然气，深圳燃气等个股。电信领域可关注民营电信相关概念股，包括三六五网、网宿科技、鹏博士、二六三、朗玛信息、爱施德等等。 主题四：深化国防和军队改革 《决定》明确提出：深化国防和军队改革，紧紧围绕建设一支听党指挥、能打胜仗、作风优良的人民军队这一党在新形势下的强军目标，着力解决制约国防和军队建设发展的突出矛盾和问题，创新发展军事理论，加强军事战略指导，完善新时期军事战略方针，构建中国特色现代军事力量体系。 对此，分析人士指出，军工国防板块迎长期利好，此外，还可关注安防监控板块。 对于安防监控板块，平安证券推荐天喻信息、立讯精密、海康威视、顺络电子、同方国芯、国民技术、德赛电池、歌尔声学、欧菲光、劲胜股份、欣旺达、长盈精密、大华股份、丹邦科技、亿纬锂能、聚飞光电、三安光电、长信科技、锦富新材。 主题五：推进区域自贸区建设 《决定》明确提出：建立中国上海自由贸易试验区是党中央在新形势下推进改革开放的重大举措，要切实建设好、管理好，为全面深化改革和扩大开放探索新途径、积累新经验。在推进现有试点基础上，选择若干具备条件地方发展自由贸易园(港)区。 分析人士指出，自贸区不是针对单一城市的“政策红利”，而是全国新一轮改革开放的试验田。其中，上海自贸区概念股如：上港集团、浦东建设、浦发银行、上海物贸、外高桥、浦东金桥等。天津自贸区概念股如：津滨发展、滨海能源、天津港、天津海运等。粤港澳自贸区的细分区域来看，前海主要涉及金融业合作开放，横琴主要在服务贸易领域开放，南沙在货物贸易领域发挥优势。重庆自贸区概念股如：渝开发、重庆港九、重庆路桥等。 |
