鄂武商A(000501)：百货与量贩并驾齐驱 外延式扩张为公司提供了新的增长动力，襄阳购物中心于2010年开始盈利，现已进入业绩释放期；新十堰商场也有望在今年底实现盈利。公司未来还将在仙桃、黄石等地购地兴建购物中心，实现以武汉市为核心，周边二级城市为重点，百货与量贩并驾齐驱的发展战略。预计公司2012年、2013年、2014年每股收益分别为0.75元、0.98元、1.15元，维持"强烈推荐-A"的投资评级。 华侨城A(000069)：旅游+地产模式独特 近期大股东再度增持313万股，累计增持1853万股，这不但表明了集团对公司未来经营的信心，也表明集团认为公司目前股价已被低估。公司"旅游+地产"模式独特，持续稳定增长可期。预计2012年-2014年每股收益分别为0.52元、0.63元、0.78元，对应市盈率为11倍、9倍、8倍 ，维持"推荐"评级。 天山股份(000877)：三条生产线陆续试生产 2012上半年公司哈密天山、吐鲁番天山、库车天山三条生产线陆续试生产，新增熟料产能近400万吨。目前，公司在建熟料产能达1120万吨，预计截至2013年底，公司熟料产能将达3300万吨，较2011年底增长近85%。维持公司2012年-2014年每股收益为0.48元、0.70元、0.99元，维持"增持"评级。 |
