■国金证券
富安娜（002327）
业绩增长点丰富 投资要点：目前家纺行业处于繁荣发展期，竞争较不充分，公司借上市所带来的资金、品牌红利布局全国市场，在直营店铺占比较高的基础上，加大对加盟店的支持力度，加速外延式扩张。产品毛利率有望继续改善：棉价下跌有利于公司控制成本；其公司产品高端化带来高附加值，具备较强的提价能力。 投资评级：预计公司2011年~2013年每股收益分别为1.336元、1.876元、2.633元。维持"买入"建议，未来6至12个月目标价46.76元。 ■海通证券 大禹节水（300021） 产能释放订单乐观 投资要点：所处的节水灌溉行业为国家"一号文件"扶持对象，发展潜力巨大。目前三大募投项目进展顺利，产能将在2011-2012年集中释放，现有在手订单情况乐观。 投资评级：预计未来两年收入增速将保持在50%以上。对应公司目标价格区间9.5元-12.2元，维持"买入"评级。 |
