股票之声

 找回密码
 注册

QQ登录

只需一步,快速开始

股票之声 首页 每周新股发行提示 查看内容

银河证券1.1亿股权溢价转让 A股发行时间表延期

2015-1-22 09:43| 发布者: 股票之声| 查看: 5083| 评论: 0|来自: 股票之声

摘要:  日前,上海联合产权交易所一则股权转让信息引起《华夏时报》记者关注:项目编号为201501090002的股权标的为银河证券1.1亿股股权,意向转让价格高达9.35亿元,合每股8.5元。   1月20日晚间,银河证券突然宣布拟增 ...
 日前,上海联合产权交易所一则股权转让信息引起《华夏时报》记者关注:项目编号为201501090002的股权标的为银河证券1.1亿股股权,意向转让价格高达9.35亿元,合每股8.5元。
  1月20日晚间,银河证券突然宣布拟增发行20亿股H股,并建议延长A股发行方案12个月。此时的股权转让,不禁让人联想起中信证券(28.59, -0.16, -0.56%)收两融罚单与中信集团的辣手减持,银河的这次大手笔转让1.1亿股的神秘股东究竟是何许人也?又是为何“踩点”精准转让?
  神秘人是农商行?
  不同于一般的股权转让项目,201501090002项目的介绍只是寥寥数语,并提及公司于2013年5月22日在香港联合交易所上市,但对于转让方背景则是只字未提。
  1月20日,港股中国银河的股价在8.85港元左右波动,合人民币7元出头,较之此次挂牌价明显偏低,此次挂牌转让的是A股还是H股?是否与其A股IPO迟迟未动有关?
  本报记者查找资料发现,如果按照2014年3月董事会批准的发行方案,银河证券将在2015年3月之前的12个月有效期限内完成A股发行上市,此时剩余时间已不足两月,A股进度如何?
  在证监会[微博]1月15日更新的IPO企业审核情况中,银河证券赫然出现在“上交所[微博]中止审查企业”列表当中,中止情形是因申请文件不齐备等导致审核程序无法继续。这是否是股东大笔转让股权的原因?
  本报记者向联合产权交易所方面提出对银河股权感兴趣,希望多了解背景资料,有接近项目的人士对记者坦言:“转让方是银河的一个国有的发起人股东,股权转让主要是出于国家相关规定的要求不能持股,而并非是不能上市或是说自身的资金要求。”据该人士透露,此次转让的是H股,确实体量比较大,“根据我们的了解,这个价格应该还是有可以谈的空间的,优势在于有市场价格可以参考,券商股还是比较有吸引力的。”
  事实上,8.5元/股的价格仍明显高于目前香港市场价,前述人士表示:“如果对项目有兴趣,可以约转让方与你面谈,毕竟也是上市公司股权,对方对于受让方的资质没有设门槛,最近也有不少电话过来咨询。”该人士进一步透露:“对方是一家国有银行,不能透露更多资料。”
  然而记者翻阅了银河证券港股最新公告,并未提及其发起人股东拟转让股权一事。较为近期的公告,仅有在2014年5月5日,深圳市盐田港(9.70, 0.16, 1.68%)集团有限公司将其所持有的全部本公司股份转让予深圳市国有免税商品(集团)有限公司,涉及1361.8万股内资股。
  本报记者又对照了银河2013年年报,公司前十大股东中有两家银行,分别是上海农村商业银行持有1.1亿股和兰州银行的9051.4万股,目前都是无限售条件股,分别占银河证券持股比例的1.46%和1.2%,而上海农商行的持股数恰好与本次转让的股权数相当,似乎已呼之欲出。
  在银河证券A股招股书当中曾提到:证监会要求上海农商行、兰州银行和重庆农村商业银行在成为银河证券股东之日起两年内将股份予以处置,上海和重庆农商行的规定期限是2014年10月17日,兰州银行的最后期限为2014年11月26日,似乎上海农商行目前已逾期。
  A股发行延期
  1月20日晚间,银河证券突然宣布拟新增发行H股并建议延长A股发行方案12个月:非公开发行不超过20亿股,且发行价格不低于定价日前5个交易日收市价均值的80%,其中约60%用于融资融券业务和股票质押式回购业务,约15%用于其他资本中介业务,约15%用于投资和创新业务,约10%补充营运资金。
  银行证券一位内部人士表示:“虽然只是董事会宣布了,未来还有股东大会等程序要走,这也表明了银河证券的一个态度,就是坚定看好这个市场,券商未来发展还是需要大量的资金。”
  2014年3月2日晚,银河证券在港交所发布公告称,拟修订A股发行方案,将在上交所发行总数不超过16.93亿股A股,不超过发行后公司总股本约18.35%,募集资金将全部用于增加资本金,补充营运资金。
  然而银河证券却在近期被媒体曝出与国泰君安一起中止审核,12个月时限快要期满,此时中止是何用意?上述银河证券内部人士表示:“其实很简单,就是新的一个年度到了,按照常规,排队的企业都要在年初递交最新的资料,所以有你看到的500家企业纷纷中止审查,媒体是拿着放大镜看过度解读了。我们这里能说的是,A股进程还在有序推进,补齐材料后将不受影响。”
  证监会方面则表示:因财务资料过期而中止审查的企业,在更新财务资料时应一并提交恢复审查的申请,履行法定程序后即可恢复审查。
  2013年5月22日,银河证券在香港联交所上市交易,共计发行H股股票15.37亿股,每股发行价格为5.3港元,合计募集资金81.48亿港元,其中超过60%的资金用于发展融资融券业务,25%用于发展资本中介型交易业务,约15%用于资本投资业务。
  而A股发行则不超过16.94亿股,若以当前港股股价来估算,银河证券的A股发行募集资金最高将可能达到120亿元,堪称超级大盘股。有市场人士透露:此前银河证券A+H股同步上市方案中,A+H股预计总融资额折合人民币120亿元,扣除H股的83亿港元,留给A股的额度或许只有60亿-70亿元。

  与H股一样,A股募资的重头戏将仍然是融资融券:从2014年上半年数据来看,公司融资融券余额人民币212.71亿元,同比增长81.31%,市场占有率5.23%;融资融券交易额人民币1791.47亿元,同比增长12.96%;信用资金账户数14.9万户,同比增长251.33%;转融通余额人民币64.05万元。
  证券行业协会2013年的数据则显示,银河证券融资融券净收入业务市场份额5.81%,排名第五,位列中信、国泰君安、华泰和广发证券(23.65, 0.49, 2.12%)之后。在整个业务细分当中,融资融券业务仅列代理买卖证券业务净收入之后,迅速成为新的利润增长点,在2014年1-6月,已占到营业总收入的接近30%。
  此次证监会整治券商融资融券业务,银河证券亦因为违规为客户合约展期遭到了警示的行政监管措施,这是否会对银河H股增发乃至整个业务板块产生影响?上述银河证券内部人士反问记者:“你觉得会有影响吗?看看中国香港和国际市场,那才是理性市场的反应。”
2

鲜花

握手

雷人

路过

鸡蛋

刚表态过的朋友 (2 人)

小黑屋|Archiver|手机版|股票之声 ( 京ICP证080305号 )

GMT+8, 2018-7-21 15:57 , Processed in 0.014993 second(s), 7 queries , APC On.

Powered by Discuz! X3.4

© 2001-2017 Comsenz Inc.

返回顶部